Il calcolatore trasforma una covarianza e due deviazioni standard nel coefficiente di correlazione, un numero che descrive come due asset si muovono l’uno rispetto all’altro. La covarianza da sola \u00e8 difficile da leggere, perch\u00e9 dipende dalla volatilit\u00e0 e dalle unit\u00e0. La correlazione la riporta tra -1 e +1 e diventa confrontabile tra qualsiasi coppia di investimenti.<\/p>\n
correlazione = covarianza \/ (deviazione standard 1 \u00d7 deviazione standard 2)<\/p>\n
Il prodotto delle deviazioni standard \u00e8 la covarianza massima possibile se i due asset si muovessero perfettamente insieme. Dividere la covarianza effettiva per questo massimo esprime la relazione come frazione del legame pi\u00f9 forte possibile, per questo il risultato resta tra -1 e +1.<\/p>\n
Le volatilit\u00e0 si annullano: due obbligazioni molto tranquille e due azioni molto volatili possono avere la stessa correlazione con covarianze del tutto diverse.<\/p>\n
La maggior parte delle coppie reali sta nel mezzo. Due grandi azioni dello stesso mercato possono avere 0,7 o 0,8; un’azione e un titolo di Stato spesso stanno vicino a zero o leggermente sotto, soprattutto nelle crisi.<\/p>\n
Detenere due asset riduce il rischio solo se non scendono nello stesso momento. Con correlazione vicina a +1 calano insieme; con correlazione bassa o negativa si compensano, e il portafoglio oscilla meno di ogni singola posizione.<\/p>\n
Per questo i gestori guardano la matrice di correlazione delle posizioni. Un asset che si comporta diversamente da tutto il resto pu\u00f2 abbassare il rischio totale anche se da solo \u00e8 volatile.<\/p>\n
Ottieni il coefficiente di correlazione, la covarianza inserita e il prodotto delle deviazioni standard. Prova ad alzare la covarianza a deviazioni fisse e guarda la correlazione salire verso +1; rendila negativa e scende verso -1.<\/p>\n
Il rischio di un portafoglio dipende da come le posizioni si muovono insieme. La correlazione mostra se un asset diversifica davvero o rafforza un’esposizione che hai gi\u00e0. Usala insieme a volatilit\u00e0 e rischio di portafoglio e rivedila quando cambiano le condizioni di mercato.<\/p>\n
Questo articolo \u00e8 solo informazione generale e non costituisce consulenza finanziaria.<\/em><\/p>\n Usa questo calcolatore di correlazione per ottenere subito una stima basata sui dati che inserisci. Modifica i campi in base alla tua situazione oppure sfoglia tutti i nostri calcolatori<\/a> per pianificare il passo successivo.<\/p>\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":" Il calcolatore di correlazione converte una covarianza e due deviazioni standard nel coefficiente di correlazione tra due asset.<\/p>\n","protected":false},"featured_media":0,"comment_status":"open","ping_status":"closed","template":"","meta":{"_gspb_post_css":""},"ftk_country":[143],"ftk_category":[4],"class_list":["post-714460","ftk_tool","type-ftk_tool","status-publish","hentry","ftk_country-it-investment","ftk_category-investment"],"_links":{"self":[{"href":"https:\/\/financekit.tools\/it\/wp-json\/wp\/v2\/ftk_tool\/714460","targetHints":{"allow":["GET"]}}],"collection":[{"href":"https:\/\/financekit.tools\/it\/wp-json\/wp\/v2\/ftk_tool"}],"about":[{"href":"https:\/\/financekit.tools\/it\/wp-json\/wp\/v2\/types\/ftk_tool"}],"replies":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/financekit.tools\/it\/wp-json\/wp\/v2\/comments?post=714460"}],"wp:attachment":[{"href":"https:\/\/financekit.tools\/it\/wp-json\/wp\/v2\/media?parent=714460"}],"wp:term":[{"taxonomy":"ftk_country","embeddable":true,"href":"https:\/\/financekit.tools\/it\/wp-json\/wp\/v2\/ftk_country?post=714460"},{"taxonomy":"ftk_category","embeddable":true,"href":"https:\/\/financekit.tools\/it\/wp-json\/wp\/v2\/ftk_category?post=714460"}],"curies":[{"name":"wp","href":"https:\/\/api.w.org\/{rel}","templated":true}]}}Informazioni su questo calcolatore di correlazione<\/h2>\n